平价原理是在套利驱动的均衡状态下，购买一股看涨期权、卖空1股股票、抛出1股看跌期权、借入资金购买1股股票的投资组合的收益应该为0。
进行了这样的组合时投资人的投资成本正好为0，即投资时投资人没有掏一分钱，即投资额为0，因此其在期权到期时组合的净收入为0，这样的话市场才能均衡，否则如果不投资一分钱，反而能获利，则所有的投资人都会进行这样的操作了。
根据上面的原理，则看跌期权价格－看涨期权价格＋标的资产价格－执行价格现值＝0 。
即看涨期权价格－看跌期权价值＝标的资产价格－执行价格现值。
是费雪尔效应在国际市场上的扩展，它论述了远期和当期汇率间的比率将等同于国内总利率与国外总利率间的比率。
利率平价理论主张，两国间相同时期的利率只要有差距存在，投资者即可利用套汇或套利等方式赚取价差，两国货币间的汇率将因为此种套利行为而产生波动，直到套利的空间消失为止。
首收到外汇款，是银行给的外币收款单，财务按着收款单做分录：
借：银行存款（外币户）
贷：应收账款（外币户）
然后每月要进行一次调汇（用的都是资产负债表日的汇率）
如果当期汇率＜账面汇率（上期最后一天的汇率）
汇率降低，对于资产类项目，如应收账款、银行存款等将以可确定金额货币收取的资产，则会掉价，就是己方亏了
现行汇率法又称期末汇率法或单一汇率法。